银行投贷联动兴起,本文关于投贷论文范文,可以做为相关论文参考文献,与写作提纲思路参考。
投贷论文参考文献：
投贷联动是指银行业金融机构以“信贷投放”和本集团设立的具有投资功能的子公司“股权投资”相结合的方式,为科创企业提供资金支持的融资模式.2016年4月21日,银监会、科技部、中国人民银行联合下发《关于支持银行业金融机构加大创新力度 开展科创企业投贷联动试点的指导意见》（以下简称《投贷联动指导意见》）,公布了投贷联动第一批试点地区和试点银行,投贷联动试点工作正式启动.投贷联动的逐步推广将有利于改善科创企业的融资环境,提高银行业服务实体经济的能力和水平.
投贷联动出台的背景和积极作用
近几年来,我国经济增长持续下行,实体经济杠杆率不断上升,2015年底召开的 经济工作会议提出了“去产能、去库存、去杠杆、降成本、补短板”的经济社会发展五大任务.随着我国利率市场化改革进程加快直至基本完成,商业银行存贷利差逐渐缩窄；互联网金融和金融脱媒的深入发展持续分流商业银行的存款资金.在此背景下,商业银行亟需进行业务转型,拓展盈利空间.投贷联动的推出满足了实体经济“去杠杆”、“降成本”的需求,同时拓宽了商业银行的盈利渠道,顺应了商业银行业务转型的需求.
自我国实施创新驱动发展战略以来,科技创新、创业企业在国民经济中的表现日益活跃.对于初创期的科创企业来说,由于其“轻资产,高风险”的特点,固定资产少,贷款缺乏抵押物,信贷收益无法弥补信贷风险,难以从银行获取贷款,而完全依赖风险投资机构融资又会过快稀释企业股权资产,融资难问题严重阻碍了科创企业的进一步发展.投贷联动业务的开展为科创企业提供了新的融资渠道,起到了“补短板”的作用.
近年来,随着我国银行业综合化经营深入发展,商业银行金融创新明显增加,各种通道类业务、资管业务等增长较快.通过各种金融创新工具,商业银行已直接或间接涉足非金融企业股权投资业务.目前我国商业银行法并不允许商业银行对非金融企业进行股权投资,商业银行借助券商、信托公司和基金公司等非银行金融机构通道开展的股权投资业务存在一定程度的金融监管风险.投贷联动为商业银行的股权投资业务开了“正门”,有利于金融监管部门加强对商业银行股权投资业务的监管.
通过投贷联动,商业银行可结合股权和债权两种模式对科创企业进行投资,在满足企业生存发展需要的同时有效覆盖企业当期和未来的债务融资风险.具体来看,开展投贷联动的作用主要表现在以下三个方面：
有利于解决科创企业的融资难问题.投贷联动通过合理的风险分担机制,以科创企业成长期较高的股权投资回报率来抵补银行信贷违约风险,为企业提供持续资金支持,改善科创企业融资环境,助力科创企业发展壮大,加快推进我国创新驱动的发展战略,提升科技创新对经济增长的贡献率.
有利于改善商业银行的盈利结构,拓宽业务领域.首先,投贷联动为商业银行涉足股权投资提供了可能,拓宽了银行业务领域,加快银行业务转型,丰富收入来源,优化收入结构,形成新的业绩增长点；其次,通过投资初创期的科创企业,银行可发展企业各阶段和上下游产业链的金融服务,提升银行专业化服务能力和综合金融服务能力,培育一批成长型中小企业客户.
有利于银行业推进综合化经营.互联网金融、泛资管等业务的兴起,加速打破了金融业的壁垒,非银行金融机构通过各种方式进军存款、贷款、外汇、理财等银行传统业务领域,商业银行面临的转型压力加大.未来,商业银行需积极转型,除了做精、做专传统业务以外,还需加强和非银行金融机构的合作和竞争,进一步推进股权投资、债权投资、互联网金融和资产管理等综合化经营.
美国硅谷银行的经验借鉴
美国硅谷银行开展投贷联动业务形成了较为成熟的业务模式.其具体做法是：硅谷银行金融集团旗下的子公司硅谷银行和硅谷资本分别负责发放贷款和股权投资,通过一系列金融服务和风险投资机构、被投资企业紧密联系在一起,有效地降低了信贷风险,并获得股权投资回报.
硅谷银行的投贷联动主要有以下三种业务模式：
硅谷银行为企业提供贷款,同时硅谷资本对企业进行直接股权投资.在该模式下,硅谷银行鼓励企业进行知识产权抵押贷款,并按高于一般贷款利率的水平收取贷款利息,以抵补信贷风险.对于初创期企业来说,虽然贷款利率较高,但可避免因过多吸收股权融资带来的资本稀释问题.对于前景看好的初创企业,硅谷资本和风险投资机构共同对其进行股权投资,以便获得由于企业高成长或发行上市带来的资本增值高收益.
硅谷银行为企业提供贷款,同时由硅谷银行金融集团持有其认股期权.该种模式适用于技术水平和知识产权不完善的种子期科技企业.硅谷银行为其提供较高利率的贷款,同时和企业达成协议,由硅谷银行金融集团持有一定数量的认股期权,在企业公开上市或被购并时行使认股权,获得由股权升值带来的收益,以此冲抵信贷风险损失.
硅谷银行通过和风险投资机构合作,间接投资科技类初创企业.在该模式下,硅谷银行对风险投资机构进行股权或债权投资,或者和风险投资机构共同设立投资基金,再由风险投资机构将资金以直接股权投资的形式投入创业企业.通过提供贷款的方式,硅谷银行和风险投资机构形成了密切的业务合作关系,共享优质客户资源,形成了业务的良性互动.
美国硅谷银行投贷联动业务的发展模式及其经验为我国试点开展的投贷联动业务提供了启示和借鉴：
严格控制业务风险.硅谷银行将硅谷资本的投资业务和集团其他业务分离开来,资金不得相互占用,以实现风险隔离；对企业提供知识产权抵押贷款,防范信贷违约风险；加强贷款期限和授信额度管理,密切关注贷后管理,将不良贷款率控制在较低水平；硅谷银行还通过和企业签订清偿协议来保障自身在企业破产清算时享有优先受偿的权利.
和风险投资机构深度合作.银行在发放贷款前借助风险投资机构在项目甄别上的能力降低企业的信用违约风险,同时运用向风险投资机构发放贷款或共同设立投资基金的方式,间接对科创企业提供融资支持.
结论：关于投贷方面的的相关大学硕士和相关本科毕业论文以及相关什么事是投贷联动论文开题报告范文和职称论文写作参考文献资料下载。
商业银行投贷联动新机遇
在我国社会融资股权化日趋明显的背景下，银行传统的存贷汇服务模式已无法满足客户需要，围绕资本市场升级传统业务，已成为越来越多商业银行的选择，兼具传。
商业银行投贷联动新模式
【编者按】要解决“融资难、融资贵”的问题，关键点之一在于改变我国间接融资占比过高的现状，适当扩大非信贷金融服务。近日，银监会副主席周慕冰表示，。
商业银行投贷联动的现状与分析
摘 要：近些年来，我国的经济在不断增长，经济结构也在不断地改革，政府支持人们创新和创业。大力推动实施创新创业的发展，也产生了一些以科技为主导的企。
商业银行投贷联动运作模式分析优化路径
摘 要：促进商业银行投贷联动运作模式优化，应该建立科学的投贷联动体系构架，满足科创型企业经营运作和持续发展的需要。科创型企业存在广泛的活力，其融。